Liquidation von Positionen - Was es ist, Definition und Konzept

Die Liquidation von Positionen ist der Prozess, der von Finanzinstituten in ihren Finanzabteilungen durchgeführt wirdBackoffice die Scoring-Positionen seiner Kunden mit dem Markt mit der Depotbank oder der Verwahrstelle zu regulieren.

Darüber hinaus müssen Finanzinstitute ihre Positionen in ihren Bilanzen und in ihrer Gewinn- und Verlustrechnung regulieren.

Wie laufen die Abwicklungsprozesse ab?

Liquidationsprozesse in Banken haben eine doppelte Rechnungslegung:

• Einerseits die der Bank selbst.
• Zum anderen die Abwicklung mit Markt und Clearinghäusern.

Wie bei jeder Buchführung müssen die Saldenpositionen und die Anzahl der Titel übereinstimmen und die Abweichungen müssen minimal sein.

In vielen Fällen kann der Kauf und Verkauf von Wertpapieren am Markt in D + 1, D + 2 oder D + 3 (in der Regel in SICAVs) abgewickelt werden, der Anleger kann jedoch den Kauf oder Verkauf der Wertpapiere, Titel vor Ort, da die interne Buchführung der Bank es ermöglicht, die Buchungen der Ausführungen des Kunden vorzuziehen.

Es ist sehr wichtig, dass die Bank über gute Fachleute in der Abteilung für Backoffice da ihre Arbeit akribisch sein muss und teilweise als technisch sehr komplex angesehen wird, insbesondere bei Abwicklungsproblemen durch Stürze Routing von internationalen Wertpapieren und derivativen Produkten, da die Notationen in den meisten Fällen in Fremdwährung erfolgen und die Produkte an OTC-Märkten gehandelt werden.

Abwicklungsprobleme gibt es auch bei Wertpapieren, die unter der gleichen ISIN (Identifikationscode) aber in unterschiedlichen Währungen gehandelt werden oder bei Finanzderivaten, deren Marktemittenten wenig Liquidität haben. Dieser letzte Fall tritt bei einigen auf Optionsscheine und ETFs mit geringer Kapitalisierung, in der Regel weniger als eine Million Euro.

Es ist zu berücksichtigen, dass es sich bei einer nicht liquidierbaren Position um einen Verlust handelt, den die Bank übernehmen muss, da sie sie dem Kunden nicht wegnehmen wird.

Liquidation mit der neuen Börsenreform

Aufgrund der neuen Börsenreform werden Abrechnungen unter einheitlichen Aufzeichnungen vorgenommen, die es uns ermöglichen, klarer zu erkennen, ob bei der Abrechnung eines Kunden ein Fehler aufgetreten ist. In vielen Fällen kommt es vor, dass der Betrag der Operation nicht einbehalten wurde, um sie ausführen zu können, oder im Gegenteil, der Saldo wurde einbehalten, aber der Kunde beantragt die Stornierung und es wird nicht auf diese Weise freigegeben dass der Investor es nicht zur Verfügung hat, um eine andere Operation durchführen zu können.