Stresstests sind Tests, die bei Unternehmen durchgeführt werden, um ihre finanzielle Situation zu beurteilen und die Stabilität des Finanzsystems angesichts möglicher Ansteckungs- oder Systemrisikoszenarien zu überprüfen.. Der Stresstest ist ein Extremszenariofall in der Szenarioanalyse.
Um diese Tests durchzuführen, werden die Aktiv- und Passivkomponenten einer Bank oder eines Unternehmens sowohl in Szenarien, die mit der positiven Entwicklung der Wirtschaft als auch in der Gesamtwirtschaft einhergehen, unterschiedlichen Situationen ausgesetzt., wie in komplizierteren Szenarien. Bei diesen Praktiken handelt es sich um Simulationen, die Momente der Bankenpanik eindämmen und antizipieren sollen bank run auf englisch.
In der Anlagewelt wird es oft als Ergänzung zur VAR-Analyse verwendet, da es Ergebnisse widerspiegelt, die nicht im VAR erscheinen. Der Stresstest
Die Länder der Europäischen Union beabsichtigen, den Investoren nach der gewährten öffentlichen Beihilfe - 4,6 Milliarden Euro zwischen Garantien, die Unternehmen für die angebotenen Garantien, Rekapitalisierungen und Fusionen zahlen müssen - zu demonstrieren, dass Maßnahmen ergriffen werden, um ungünstige Situationen aufgrund der Verschlechterung der das Geschäftsvolumen und das Auftreten von Verlusten im Kreditportfolio sowie die Verschlechterung der Bewertung bestimmter Vermögenswerte, insbesondere Immobilien.
Die ersten Bankenstresstests wurden seit 2009 vom Ausschuss der Bankenaufsichtsbehörden durchgeführt und werden jährlich in Zusammenarbeit mit der Europäischen Zentralbank (EZB) und der Europäischen Kommission (EC) durchgeführt.
Berechnungsmethode für Stresstests
Um Finanzkrisen begegnen zu können, wenn bestimmte Bedingungen erfüllt sind, wie z. B. Anstieg der Arbeitslosigkeit, Nichtauszahlung von Krediten der Banken und Wertverlust von Anlagen, folgen die Stresstests der folgenden allgemeinen Berechnungsmethodik .
Gemessen werden sie anhand des Indikators Tier 1 oder Level 1. Dieser Koeffizient misst die Solvenz von Banken. In diesem Fall analysieren die Tests, was jede Bank an Kapital plus Reserven, thesaurierten Gewinnen und ewigen Vorzugsaktien (oder Beteiligungsquoten im Fall von Sparkassen) hat, um den Vermögenswerten, gewährten Krediten, Aktien und anderen Risikoanlagen zu begegnen. Das heißt, das Geld, das sie garantiert haben, oder ihre eigenen Mittel im Verhältnis zu dem, was sie für eine nicht ganz sichere Investition eingesetzt haben. Als allgemeine Regel haben die Aufsichtsbehörden ein Tier-1-Minimum von 6% festgelegt. Je höher dieser Prozentsatz, desto höher die Bonität.
In dem basel akkorde Sie können die Entwicklung in den diesbezüglich festgelegten Richtlinien sehen, um zusätzliche Probleme zu beheben, wie z Liquidität, Gefahr der Nichteinhaltung oder der finanzieller Appecement.
Mögliche Stresstest-Szenarien
Für die Berechnung dieser Leistungstests werden folgende Szenarien festgelegt:
- Normales Szenario: Dies ist auf makroökonomischer Ebene am stabilsten. Die Konten der Banken werden untersucht und abgeglichen, um zu sehen, ob sie der aktuellen Marktsituation entsprechen.
- Kompliziertes Szenario: Verschlechterung der makroökonomischen Lage, Auswirkungen eines Rückgangs der BIP von 3%, ab dem es nicht mehr nachhaltig Arbeitsplätze schafft, die Aktiva von Banken werden nach ihrem Risikograd gewichtet, zum Beispiel ein Kredit ohne Garantien wiegt 100%, eine Anleihe des deutschen Staates als Bundgewichte mit 0 %, die Wertverluste der Finanzanlagen und das Endkapital, das nach Berücksichtigung der erhaltenen öffentlichen Beihilfen erhalten wird.
- Schuldenkrise eines Landes: Es ist das komplizierteste Szenario. Es zielt darauf ab, die Zahlungsfähigkeit für den Fall herzustellen, dass die Schulden eines Landes überwältigende Zahlen aufweisen, wie beispielsweise Griechenland mit 25 %, Portugal mit 15 % oder Spanien mit 12 %.
Die Banken oder Unternehmen, die den Stresstest nicht bestehen, verfügen über Mechanismen, um aus dieser Situation herauszukommen, und dies sind die folgenden:
- Gehen Sie in die Privatwirtschaft und auf den Markt, um sich selbst finanzieren zu können.
- EU-Nothilfefonds zur Verteidigung des Euro.
- Unterseite von geordnete Bankenrestrukturierung (FROB) im Fall von Spanien.
| CET 1-Quote (%) | ||||
|---|---|---|---|---|
| Land | 15 Banken | 2013 | 2016 | |
| Bas. | Erw. | |||
| ES IST | Finanz- und Sparkasse | 10,6% | 14,3% | 10,3% |
| ES IST | Vereinigte Ländliche Sparkassen | 9,9% | 10,2% | 8,0% |
| ES IST | Catalunya Banc | 12,2% | 12,5% | 8,0% |
| ES IST | Sparkasse und M.P. aus Saragossa | 10,0% | 10,6% | 7,9% |
| ES IST | Kutxabank | 12,1% | 13,1% | 11,9% |
| ES IST | Liberbank | 7,8% | 9,4% | 5,6% |
| ES IST | NCG Bank | 10,2% | 13,9% | 9,1% |
| ES IST | MPCA Ronda | 10,9% | 11,9% | 8,9% |
| ES IST | Santander Bank | 10,4% | 12,0% | 8,9% |
| ES IST | Banco Bilbao Vizcaya Argentaria | 10,5% | 10,6% | 9,0% |
| ES IST | Sparkassen- und Pensionskasse von Barcelona | 10,3% | 11,6% | 9,3% |
| ES IST | Banco Popular Español | 10,1% | 10,9% | 7,6% |
| ES IST | Bank von Sabadell | 10,3% | 10,2% | 8,3% |
| ES IST | Mare Nostrum Bank | 9,0% | 11,5% | 8,1% |
| ES IST | Bankinter | 11,7% | 12,9% | 11,0% |
Beispiel für einen Stresstest
Angesichts des Rückgangs des BIP seit Beginn der Krise bis jetzt um fast 4,5% ist Spanien ein Beispiel für Transparenz bei den Tests.
Durch die Veröffentlichung der Daten von mehr als 95 % seines Finanzsystems, die sogar mehr Aspekte als das übrige Europa einfließen lassen, wie zum Beispiel in die Immobilienportfolios seiner Banken. Im Jahr 2014 wurde von den 15 getesteten spanischen Banken nur eine, die Liberbank, mit einem Kapitaldefizit von 35 Millionen Euro (relativ niedriger Wert im Vergleich zur Hälfte) in einer der Testphasen suspendiert. Darüber hinaus lag der Wert nach Analyse der Qualität ihrer Vermögenswerte bei 1,6 im Vergleich zum EU-Durchschnitt von 3,5 %.
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