Der Begriff überkauft wird verwendet, um sich auf einen finanziellen Vermögenswert zu beziehen, wenn sein Preis schnell steigt. Dieser steigt dann über den von Analysten vorgeschlagenen Wert, also seine Fundamentaldaten.
Diese Situation kann einen Preisverfall des finanziellen Wertpapiers (Aktie, Währung, Rohstoff oder ähnliches) vorwegnehmen, wenn keine Käufer mehr gefunden werden.
Ein überkaufter Vermögenswert ist das Gegenteil eines überverkauften Vermögenswerts. Der erste hat einen Preisanstieg verzeichnet, während der zweite einen Rückgang verzeichnet. Obwohl beide Fälle eines gemeinsam haben: Eine beschleunigte Kursbewegung ohne ausreichende technische Unterstützung.
Es wird dem Anleger empfohlen, den überkauften Vermögenswert, den er in seinem Portfolio hat, zu verkaufen. Auf diese Weise profitieren Sie vom wahrscheinlichen Preisverfall. Auch wenn die Person nicht über die finanzielle Sicherheit verfügt, ist es nicht ratsam, es zu kaufen, da zu erwarten ist, dass es bald billiger wird.
Herkunft des überkauften Vermögenswerts
Der Ursprung des überkauften finanziellen Vermögenswerts ist ein Ungleichgewicht zwischen Angebot und Nachfrage, das eher auf Impulse als auf Analysen zurückzuführen ist.
Nehmen wir zum Beispiel an, dass eine Änderung des Geschäftsmodells des Unternehmens XY bei den Anlegern hohe Erwartungen weckt und die Notierung des Unternehmens an der Börse erhöht. Die neue Strategie ist jedoch sehr riskant und ihre ersten Ergebnisse sind noch unbekannt.
Tools zur Identifizierung eines überkauften Vermögenswerts
Die Werkzeuge zur Identifizierung eines überkauften Vermögenswerts können von allen Arten sein:
- Quantitativ: Sie sind messbare Indizes, die den Relative Strength Indicator (RSI) hervorheben. Dies gibt uns einen Hinweis auf die Unterstützung des Preises. Verwenden Sie dazu historische Daten, normalerweise aus den letzten vierzehn Monaten, nach folgender Formel:
RSI = 100 - 100 / (1 + RS *)
Der RS * ist der Durchschnitt der letzten Zunahmen zwischen dem Durchschnitt der letzten Abnahmen. Um es besser zu verstehen, besuchen Sie den Hinweis zur Berechnung des RSI.
Wenn der Indikator einen Wert über 70 anzeigt, ist das Finanzvermögen überkauft. Daher wäre es ein guter Zeitpunkt, es zu verkaufen. Es wird empfohlen, dies mit anderen Tools wie MACD zu bestätigen. Nicht zu vergessen andere Analysearten wie Value Investing oder quantitative Börsenanalyse.
- Qualitativ: Eine andere Möglichkeit, um festzustellen, ob ein Wertpapier überkauft ist, besteht darin, sich vergangene Daten anzusehen. Wenn sich der Preis sehr schnell über den historischen Durchschnitt bewegt, ist dies ein Zeichen dafür, dass er bald fallen könnte.