Der Treasury Room ist der Marktbereich einer Bank, in dem Geschäfte im Zusammenhang mit dem Wholesale- oder Wholesale-Banking durchgeführt werden und Firmenkunden alle Arten von Finanzprodukten aus festverzinslichen Märkten, variablen Erträgen und Devisen oder Währungen angeboten werden.
Zum Beispiel Kauf und Verkauf von Aktien, Emission von Anleihen am Primärmarkt, Zins- oder Wechselkursabsicherung, Schuldenstrukturierung usw.
Bestandteile einer Schatzkammer
Der Treasury Room gruppiert vier Arten von Zahlen, die als großes, gut zusammenhängendes Team in jedem der Märkte, die das Unternehmen betreibt, festverzinslich, Aktien oder Währungen zusammenarbeiten:
- Der Umsatz: Sie sind Marktteilnehmer, deren Mission es ist, Beziehungen zu potenziellen und aktuellen Kunden aufzubauen und das Produkt zu verkaufen, das ihren Bedürfnissen am besten entspricht, und sie über die Risiken der Operation zu informieren. Die Kunden sind vielfältig: andere Banken, institutionelle Anleger (Family Offices, Manager), Firmenkunden ohne Bezug zur Finanzwelt usw.
- Händler: Ziel ist es, Preise zu stellen und sie den Verkäufen in jedem Betrieb entsprechend den Marktbedingungen anzuzeigen. Sie berechnen auch die mit jeder Operation verbundenen Risiken unter Berücksichtigung von Wechselkurs-, Zins- oder Aktienbewegungen. Händler verbringen viel Zeit damit, Berichte und Berichte zu lesen, um zu verstehen, in welche Richtung sich der Markt angesichts politischer, wirtschaftlicher, geopolitischer oder anderer Nachrichten bewegen wird. Sie folgen einem Wirtschaftskalender für die Veröffentlichung von Daten (Beschäftigung, Inflation usw.), Terminkalendern der Zentralbanken, Ablauf von Optionen, um das Verhalten der Volatilität zu sehen usw.
- Strukturierer: Sie entwickeln Finanzprodukte, die sich an die Bedürfnisse der Kunden anpassen, die nach personalisierteren Lösungen suchen. Diese Produkte werden als exotisch bezeichnet, weil sie komplexer sind, im Gegensatz zu Vanille oder einfacher Vanille, die einfacher sind. Die Strukturierer kennen sich in der Regel mit rechtlichen und buchhalterischen Fragen aus, da sie den Betrieb marktgerecht strukturieren müssen.
- Quants: Seine Mission ist es, datenbasierte Intelligenz bereitzustellen, um mathematische Modelle zu entwickeln und Werkzeuge zur Analyse und Berechnung des Risikos derivativer Finanzgeschäfte und Produkte zu erstellen, von denen Händler profitieren. Quants haben normalerweise einen akademischen Hintergrund mit einer sehr starken mathematischen Grundlage, wie zum Beispiel ihre eigene Karriere in Mathematik, Ingenieurwesen, Statistik, Physik usw.
Der Umfang und die Höhe der Operationen variieren je nach Unternehmen. Je größer die Größe, desto mehr Operationen und mehr Abwechslung als bei den Kleinen. Treasury-Räume gruppieren je nach Größe der Bank mehr Personen.
Alle Betreiber arbeiten mit Plattformen wie Bloomberg oder Reuters, die eine Echtzeitanalyse und Überwachung der Finanzmärkte weltweit ermöglichen und Transaktionen zum Verkauf von Finanzprodukten elektronisch durchführen. Diese Tools liefern auch Informationen auf globaler Ebene in Echtzeit und konkurrieren damit mit traditionellen Medien.
Bedarf an chinesischen Mauern
Die chinesischen Mauern beziehen sich auf physische Barrieren, die zwischen den verschiedenen Geschäftsbereichen einer Bank bestehen müssen, um das Durchsickern relevanter oder privilegierter Informationen zu vermeiden, die zu Interessenkonflikten führen.
Der Teil der Verwaltung und Verhandlung an den Wertpapiermärkten muss von den Bereichen der traditionellen Bank- und Finanzdienstleistungen getrennt werden. Innerhalb der ersten Gruppe muss es wiederum chinesische Mauern geben, die die Bereiche des eigenen Portfoliomanagements, des Fremdportfoliomanagements und der Markt- oder Unternehmensanalyse trennen.